【中玻網(wǎng)】5月30日，國家能源局發(fā)布《2019年風(fēng)電、光伏發(fā)電項(xiàng)目建設(shè)有關(guān)事項(xiàng)》的通知指出，在籌備電網(wǎng)企業(yè)論證并落實(shí)平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目的電力送出和消納條件基礎(chǔ)上，優(yōu)先推進(jìn)平價(jià)上網(wǎng)項(xiàng)目建設(shè)。要求競爭配置工作方案應(yīng)嚴(yán)格落實(shí)公開公平公正的原則，將上網(wǎng)電價(jià)作為重要競爭條件，優(yōu)先建設(shè)補(bǔ)貼強(qiáng)度低、退坡力度大的項(xiàng)目。各派出能源監(jiān)管機(jī)構(gòu)加強(qiáng)對各省(區(qū)、市)風(fēng)電、光伏發(fā)電項(xiàng)目競爭配置的監(jiān)督。

　　市場人士預(yù)測2019年下半年“平價(jià)上網(wǎng)”將迎來集中爆發(fā)，國內(nèi)需求將向上，海外需求維持暢旺勢頭，整個(gè)光伏產(chǎn)業(yè)鏈或迎來回升。

　　東吳經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證分析師表示，市場化資源配置基調(diào)形成，國內(nèi)光伏穩(wěn)中求進(jìn)的工作目標(biāo)再次強(qiáng)化，維持此前國內(nèi)45-50GW，大部分國家130GW的裝機(jī)預(yù)期目標(biāo)。下半年國內(nèi)市場將正式啟動(dòng)、海外也將進(jìn)入傳統(tǒng)旺季，國內(nèi)、國外兩個(gè)市場將共振。

　　長江經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證認(rèn)為，在經(jīng)濟(jì)周期波動(dòng)以及對未來不確定情況的博弈下，建議要點(diǎn)關(guān)注弱周期相對景氣的細(xì)分領(lǐng)域，光伏產(chǎn)業(yè)鏈就是其中之一。

　　中泰經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證認(rèn)為，光伏產(chǎn)業(yè)鏈價(jià)格或迎接底部回升趨勢，而龍頭個(gè)股估值普遍在20倍左右，成長屬性下估值具備優(yōu)勢。對于風(fēng)電板塊，中泰經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證表示，由于環(huán)保限產(chǎn)邊際放松，需求偏弱，預(yù)期2019年鋼材價(jià)格處于下行周期。對于風(fēng)電中游制造企業(yè)來說，將釋放盈利空間，中觀行業(yè)景氣將傳遞至微觀企業(yè)盈利，尤其是鑄鍛件等零部件環(huán)節(jié)將進(jìn)入類似于2013年-2015年的歷史性的盈利向上周期。

　　中金要點(diǎn)關(guān)注光伏玻璃環(huán)節(jié)以及今年下半年多晶硅的投入資金機(jī)遇。其中，光伏玻璃料受益于行業(yè)需求回暖以及雙面雙玻滲透率提升；同時(shí)預(yù)計(jì)國內(nèi)光伏需求發(fā)力，供給趨于穩(wěn)定，將帶來多晶硅的價(jià)格復(fù)蘇。

　　天風(fēng)經(jīng)濟(jì)權(quán)益憑證建議關(guān)注A股、港股以及在美上市中概股相關(guān)標(biāo)的，如光伏硅片龍頭隆基股份、中環(huán)股份；硅料環(huán)節(jié)的大全新能源、通威股份，光伏玻璃的龍頭信義光能、福萊特玻璃，EVA膠膜龍頭福斯特以及組件出口海外占比較高的企業(yè)晶科能源、東方日升、阿特斯等。